Academic Journal
Использование кусочно-линейной аппроксимации функции полезности в оценке инвестиционных стратегий
| Τίτλος: | Использование кусочно-линейной аппроксимации функции полезности в оценке инвестиционных стратегий |
|---|---|
| Πηγή: | Глобальные рынки и финансовый инжиниринг. |
| Στοιχεία εκδότη: | Общество с ограниченной ответственностью Издательство «Креативная экономика», 2015. |
| Έτος έκδοσης: | 2015 |
| Θεματικοί όροι: | INVESTOR'S UTILITY FUNCTION,PIECEWISE LINEAR APPROXIMATION,INVESTMENT STRATEGIES EVALUATION,RAMP,SHARPE'S RATION,MUTUAL INVESTMENT FUNDS,PERCEIVED POTENTIAL,PERCEIVED RISK,ФУНКЦИЯ ПОЛЕЗНОСТИ ИНВЕСТОРА,КУСОЧНО-ЛИНЕЙНАЯ АППРОКСИМАЦИЯ,ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИОННЫХ СТРАТЕГИЙ,RAPM,КОЭФФИЦИЕНТ ШАРПА,ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ,ВОСПРИНИМАЕМЫЙ ПОТЕНЦИАЛ,ВОСПРИНИМАЕМЫЙ РИСК |
| Περιγραφή: | The article suggests methods for construction of mutual investment funds’ ranking that take into account the investor’s attitude towards the risk. The theoretical model of the investor’s behavior is suggested that is based upon the piecewise linear approximation of the utility function. The methods suggested has been tested on the sample of 52 open mutual investment funds. It is shown that when ranking is completed as based upon the “perceived potential / perceived risk” index, selectivity of the investor’s profile is high that proves the viability of methods. В статье предлагается методика построения рэнкинга паевых инвестиционных фондов, учитывающая отношение инвестора к риску. Предложена теоретическая модель поведения инвестора на основе кусочно-линейной аппроксимации функции полезности. Предложенная методика протестирована на выборке из 52 открытых паевых инвестиционных фондов. Показано, что при составлении рэнкинга на основании показателя «воспринимаемый потенциал / воспринимаемый риск» селективность профиля инвестора является высокой, что обосновывает жизнеспособность методики. |
| Τύπος εγγράφου: | Article |
| Περιγραφή αρχείου: | text/html |
| Γλώσσα: | Russian |
| ISSN: | 2410-1575 2410-8618 |
| Σύνδεσμος πρόσβασης: | http://cyberleninka.ru/article/n/ispolzovanie-kusochno-lineynoy-approksimatsii-funktsii-poleznosti-v-otsenke-investitsionnyh-strategiy http://cyberleninka.ru/article_covers/16951074.png |
| Αριθμός Καταχώρησης: | edsair.od......2806..d15a80e6b2f2e2ac6ab4700d121e8f80 |
| Βάση Δεδομένων: | OpenAIRE |
| ISSN: | 24101575 24108618 |
|---|